Paramount Skydance ha informado este lunes de la extensión hasta el próximo 20 de febrero de su oferta pública de adquisición (OPA) sobre Warner Bros Discovery, por un total de 108.400 millones de dólares (92.565 millones de euros). La empresa solicitó a los accionistas de Warner Bros. Discovery que voten en contra del acuerdo de fusión modificado con Netflix, el cual propone un pago de 82.700 millones de dólares (70.620 millones de euros) por los estudios y plataformas de ‘streaming’ de la compañía.
El plazo de la OPA se había extendido previamente hasta el 21 de enero, pero la multinacional dirigida por David Ellison optó por ampliar la fecha para continuar con el proceso. La oferta de Paramount propone un pago en efectivo de 30 dólares por cada acción de Warner Bros Discovery, frente a los 27,75 dólares por acción que ofrece Netflix. El acuerdo modificado por Netflix se materializa 100% en efectivo, un cambio respecto a su propuesta original.
En su defensa, Paramount sostiene que el acuerdo de fusión con Netflix, aunque ajustado, sigue siendo inferior a su propia oferta. Además, alerta de que la fusión con Netflix podría implicar que los accionistas de Warner Bros. Discovery reciban menos dinero por acción si la compañía no logra transferir parte de su deuda de 17.000 millones de dólares (14.517 millones de euros) a Discovery Global, el negocio que pretende escindir antes de la fusión. Paramount advierte que esta deuda podría reducir la contraprestación por acción que recibirían los accionistas de WBD.
A su vez, Paramount ha señalado que la transacción con Netflix enfrenta riesgos regulatorios, ya que consolidaría aún más la concentración del mercado. En contraposición, defiende que su propia oferta fomenta la competencia y mejora las perspectivas a largo plazo para la industria del entretenimiento.
En los documentos presentados ante la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC), Paramount ha solicitado que los accionistas de Warner Bros. Discovery voten en contra de la transacción con Netflix, que podría ser sometida a votación en una junta extraordinaria en abril. Además, el co-consejero delegado de Netflix, Ted Sarandos, y el jefe de estrategias de Warner Bros, Bruce Campbell, comparecerán ante el Senado estadounidense en febrero para defender la fusión.